Kuukausikatsaus Huhtikuu

Huhtikuu on perinteisesti ollut hyvä osinkokuukausi. Monet kotimaiset yritykset maksavat kerralla koko vuoden osinkonsa kevään kuluessa. Tästä johtuen keväisin tulee enemmän osinkoja kuin muuten kalenterivuoden aikana.

Viime vuonna huhtikuussa osinkoja tuli reilut 400 dollaria, kun vastaavasti tänä vuonna summa oli 157 dollaria. Suurin syy tähän on Sammon ja Nordean osingon maksun siirtyminen myöhemmäksi. Summaan voi olla tyytyväinen, koska kuukausittaiset osingot olivat yli 150 dollaria. Muistan, kun muutama vuosi sitten tavoitteena oli saada 100 dollaria osinkoja kuussa. Nyt olen jo reilusti edellä tätä tavoitetta.

Tänä vuonna osingonmaksajia oli yhteensä 14 kappaletta, kun viime vuonna näitä yrityksiä oli 9. Suurimmat yksittäiset maksajat olivat tänä vuonna MO ja PM. Uusia maksajia olivat CPLG, EPR, GOOD, HST, JPM, PK ja TELIA. Reit-yritykset ovat ottaneet koronassa paljon iskuja ja täytyy pohtia, mitä niiden kanssa teen. Osa on jäädyttänyt osingon tai siirtänyt niitä.

Salkun arvo on hieman toipunut maaliskuun romahduksesta. Maaliskuun alussa salkun arvo oli 161 pisteessä ja huhtikuun alussa arvo oli romahtanut 138 pisteeseen. Toukokuun alussa salkun arvo oli noin 159 pistettä. Salkun osakkeiden arvo on hyvin noussut kuopasta. Silti olen edelleen perässä salkun ATH-lukemaa, joka oli tammikuussa reilut 174 pistettä.

Osakkeiden arvostustasot ovat nyt hieman maltillisemat kuin alkuvuonna ja nyt on mahdollista löytää laadukkaita osakkeita salkkuun edellisemmin. Pandemian takia riskiä on kuitenkin enemmän, joten osakkeiden arvoa tällaisessa poikkeustilanteessa on hankala määritellä.

	2020		2019
CINF	$2,40	CINF	$ 2,24
CPLG	$2,60
EPR	$0,38
GOOD	$0,63
HST	$2,40
ITW	$9,63	ITW	$ 9,00
JPM	$1,80
KO	$10,66	KO	$ 10,40
MO	$52,08	MO	$ 49,60
		Nordea	$ 142,40
O	$1,17	O	$ 0,90
PK	$3,15
PM	$42,12	PM	$ 41,04
TELIA	$12,08	SAMPO	$ 144,73
UPM	$16,86	UPM	$ 1,40
	$157,95		$ 401,72

Säästin yli 3000€ verovähennyksinä

Esitäytetty veroilmoitus on varmaan kilahtanut monen postiluukkuun ja ajattelin laittaa ylös, mitä verovähennyksiä olen itse laittanut. Veroihin ei pysty suoraan vaikuttamaan, mutta verovähennysten avulla voi pienentää verotettavaa tuloa tai veron määrää. Tämän vuoksi on tärkeää käydä keväällä läpi esitäytetty veroilmoitus. Hetken työllä voi päästä jo kohtuullisille ansioille. Käyn seuraavassa läpi, mitä veroilmoitukseen laiton, jotta reilu 150€ mätky muuttui yli 3000€ palautukseksi.

1. Matkakuluvähennys

Työpaikan ja kodin välisistä matkoista saa vähennyksen halvimman kulkuneuvon mukaan.  Usein tämä tarkoittaa julkista kulkuvälinettä ja oman auton kulut voi vähentää vain tietyissä tapauksissa: Julkista liikennettä ei ole lainkaan käytettävissä, kävelymatkaa on yhteen suuntaan vähintään 3 kilometria, odotusaikaa kertyy yhteensä vähintään 2 tuntia päivässä, matka alkaa tai päättyy klo 0.00-05.00 ja muu syy, mikä? Omavastuu on 750€ ja vähennyksiä voi omavastuu mukaan luettuna olla 7000€.

Laitoin tähän, että olen kulkenut autolla työpaikan ja kodin välillä, koska odotusaikaa kertyy muuten vähintään 2 tuntia päivässä ja matka alkaa tai päättyy klo 0.00-05.00. Tästä kertyy maksimimaaliset vähennykset ja saan vähentää ansiotuloista 7000€. 

2. Luovutustappiot

Vuodesta 2016 lähtien omaisuuden luovutuksesta syntyneet tappiot ovat olleet vähennyskelpoisia pääomatuloista. Olin myynyt viime vuonna osakkeita tappiolla, jolloin pääomatuloista oli syntynyt luovutustappioita reilut 600€.

3. Korkomenot

Vähennyskelpoisia korkoja ovat asunto- ja tulonhankkimislainan korot. Tulonhankkimislaina kohdistuu sellaiseen varallisuuteen, joka kerryttää verotettavaa tuloa. Koska olin käyttänyt superluottoa, niin pääomatuloista vähennetään luoton korot. Tässä tapauksessa vähennyksen määrä on noin 15€.

4. Tulonhankkimismenot

Pääomatuloista voi vähentää vain niiden hankkimisesta tai säilyttämisestä johtuneet menot. Omalla kohdallani se tarkoittaa työhuonevähennystä, tietoliikennyhteyden vähentämistä ja tietokoneen vähentämistä. Kannattaa kirjata erittely itselleen, niin on helpompi tarkistaa lopullinen verotuspäätös, jossa ei muistaakseni näy kuin summa. Yhteensä näistä tuli vähennyksiä noin 750€. 

Kova työ on tehty ja pitää vain odottaa hyväksyykö verottaja tekemäni vähennykset. Palaan tähän verottajan päätöksen jälkeen. Veroprosenttilaskurilla voit kokeilla ja arvioida, miten vähennykset vaikuttavat sinun verotettavan tulon määrään.

Kuukausikatsaus Maaliskuu

Vaikka markkinoilla rytisee ja korona leviää pitkin palloa, niin osinkoja on jälleen maksettu.
Maaliskuu oli todella hyvä osinkokuukausi. Sain osinkoja yhteensä 193,65 dollaria, kun vastaavaan aikaan viime vuonna osinkoja tuli 126,65 dollaria. Tämä tarkoittaa, että kasvua oli viime vuoteen noin 53%! Positiivista on mielestäni se, että sain hajautettua osinkovirtaa. Vaikka 24 yhtiötä maksoi osinkoja, niin silti suurin osa tuli osinkoaristokraateilta, jotka muodostavat salkun kivijalan. Verrattuna viime vuoden ensimmäiseen kvartaaliin kasvua tuli mukavasti. Osingot nousivat 243,68 dollarista aina 368,37 dollaarin, jolloin kasvua tuli 51%.

Monet kotimaiset yhtiöt ovat siirtäneet yhtiökokouksiaan, peruneet osinkoja tai siirtäneet osinkojen maksupäivää myöhempään ajankohtaan. Tilanne on poikkeuksellinen ja varmasti yhtiöt tarvitsevat näitä rahoja kunhan koronasta ollaan selvitty. Haluaisin kuitenkin kritisoida yritysten osingonmaksupolitiikkaa täällä kotimaassa. Osinkoja maksellaan aina kun menee hyvin ja tiukan paikan tullen osingoista luovutaan. Toiminta ei ole johdonmukaista tai onhan se jollain tavalla säännöllisen epäjohdonmukaista.

Olisi paljon johdonmukaisempaa ja sijoittajallekin pidemmässä juoksussa selvämpää, jos täälläkin siirryttäisiin maksamaan osinkoja maltillisesti, mutta niitä oltaisiin valmiita nostamaan joka vuosi. Lisäksi osinkoja voitaisiin maksaa muutaman kerran vuodessa tai siirtyä kvartaaliosinkoihin. Mielestäni tämä olisi paljon johdonmukaisempaa kuin nykyinen tapa. Haluaisin sijoittaa enemmän kotimaahan, jotta osinkoja tulisi euroissa, mutta minua häiritsee epäjohdonmukaisuus osinkojen maksussa.

	2020		2019
APLE	$2,00
ADM	$12,24	ADM	$ 11,90
BAC	$0,36
BPR	$19,95
CLDT	$0,99
EMR	$12,50	EMR	$ 12,25
EPR	$0,38
GOOD	$0,63
JNJ	$27,55	JNJ	$ 26,10
KNEBV	$9,29	KNEBV	$ 9,02
LMT	$2,40
MCD	$2,50	MCD	$ 2,32
MMM	$30,87	MMM	$ 25,92
MSFT	$4,59	MSFT	$ 2,30
O	$1,16	O	$ 0,90
PEP	$1,91	PEP	$ 1,86
PFE	$0,76
SHELL	$11,46
UL	$16,60	UL	$ 15,66
UTX	$0,74
XOM	$20,88	XOM	$ 15,58
V	$4,50	V	$ 2,75
WFC	$1,53
WRT1V	$7,87
	$193,65		$ 126,56

Lopuksi katsaus salkun arvoon, joka on rysähtänyt läpi lattiasta. Maaliskuun alussa salkun arvo oli 160 pisteessä, kun huhtikuun alussa arvo oli 138 pistettä. Aikamoinen pudotus.

Salkusta katosi 10 000 euroa

Korona painaa kursseja ja vaikuttaa ihmisten elämään monilla tasoilla. Tällä hetkellä näyttää olevan WHO:n tilastojen mukaan reilut 200 000 sairastunutta ja kuolleita lähes 9000 ja tartuntoja 168 maassa. Tässä linkki karttaan.

Saa nähdä miten tässä käy. En ole vielä lähtenyt ostoksille, enkä myynyt mitään. Jotenkin tuntuu, että tämä kriisi vielä venyy, jos tässä vaiheessa sairastuneita on vain 200 000. Lukema on todellisuudessa varmaan korkeampi, koska tässä on vain testeissä varmistuneet tapaukset.

Omasta salkusta on haihtunut 10 000€ viimeisen kuukauden aikana. En ole hirveästi jaksanut katsoa osakkeiden liikkeitä. Parhaimmillaan alas mennään kaksinumeroisin lukemin ja seuraavana päivänä liike on toiseen suuntaan vastaava.  Osinkoja ei ole vielä yksikään yhtiö leikannut, mutta yhtiökokouspäiviä on siirretty. Lisäksi useat yritykset ovat ilmoittaneet yt-neuvotteluista ja tiedottaneet lomauttavansa työntekijöitään. Toivottavasti tästä selvitään pelkillä lomautuksilla. Oman työn puolesta en pelkää, koska se liittyy läheisesti terveydenhuoltoon.

Eniten tämä tauti on omalla kohdalla vaikuttanut työnhakuun. Olen hakenut muutamaan uuteen tehtävään ja niissä rekryt venyvät. Lisäksi olin jo valittu uuteen työtehtävään, mutta firmassa meni rekrytointikielto päälle ja valinnat venyvät. Toisaalta tässä tilanteessa on parempi jatkaa nykyisessä työssä kuin joutua uudessa työssä heti lomautetuksi.

Nämä ovat pieniä murheita tällä hetkellä. Tsemppiä kaikille.

Kuukausikatsaus Helmikuu

	2020		2019
AAPL	$6,16	AAPL	$ 5,11
ABBV	$3,54
APLE	$2,00
BTI	$18,40
CL	$5,59	CL	$ 5,46
CLDT	$0,99
EPR	$0,38
GOOD	$0,63
MA	$2,40	MA	$ 0,99
NNN	$1,03
O	$1,16	O	$ 0,90
SBUX	$4,92	SBUX	$ 3,96
	$47,19		$ 16,42

Jälleen yksi kuukausi takana, joten aika katsoa miten helmikuu sujui. Viime vuoden helmikuussa osinkoja tuli reilut 16 dollaria. Vastaavasti tänä vuonna osinkoja tuli helmikuussa yli 47 dollaria. Tämä tarkoittaa, että kasvua on 187%. 

Kovan kasvun selittää se, että helmi-, touko-, elo-, ja marraskuu ovat perinteisesti olleet huonoimmat osinkokuukaudet. Jotain lohtua siihen, että korona on sulattanut viime viikkoina salkun arvoa. Salkun arvo helmikuun lopussa oli 161,94 pistettä, kun vuoden alussa oltiin vielä 174 pisteessä. Arvon lasku tarkoittaa parempia ostopaikkoja ja luo mahdollisuuden hankkia laatuyhtiöitä halvemmalla.

Suurin yksittäinen maksaja oli BTI eli British American Tobacco. Tämän lisäksi vanhat yhtiöt olivat kasvattaneet mukavasti osinkojaan. Olen ostanut Reit-yhtiöitä, joiden panos näkyy myös tässä kehityksessä.

Koronavirus painaa kursseja

Maailmalla leviävä koronavirus on alkanut vaikuttaa myös omaan portfolioon ja arvo on hieman kutistunut. Mitä tässä pitäisi tehdä?

Iltalehdessä uutisoitiin isoin otsikoin OP:n aamukatsauksesta. Tämä nähtiin tilaisuudeksi keventää riskiä. Uutisessa pohditaan, että talousnäkymät näyttävät kääntyneen myös alavireisiksi. Tauti on vaikuttanut toimitusketjuihin ja varmaan tulosvaroituksia on tulossa. Virus on levinnyt kaikista viranomaisten toimista huolimatta Eurooppaan. Siten se tulee varmasti vaikuttamaan kulutukseen ja erilaisiin tapahtumiin, joita täällä järjestetään.

Erilaisia uhkakuvia on ollut markkinoilla ennen koronavirustakin, joten ehkä tämä on vain yksi muiden joukossa. Esimerkiksi  Yhdysvaltain ja Kiinan ensimmäisen vaiheen kauppasopu on saatu aikaiseksi ja Brexitin toteutuminen ilman sopimusta on peruuntunut. Lisäksi 2000-luvulla on ollut jo muutamia vastaavia viruksia, joten uutisointi tästä uudesta taudista ei sillä tavalla itseä pelota.

Mielestäni on toisaalta hyvä muistaa, että vaikka salkun arvo laskee viruksen seurauksena, niin yksikään yritys ei ole leikkaamassa osinkoa. Myydessäni voitolla olevat osakkeet joutuisin maksamaan verot, mutta saisin maksettua vivun pois. En ole vielä ainakaan menettänyt yöunia tämän takia. Todennäköisesti en tule tekemään mitään, vaikka osakkeiden arvot tippuvat. Nyt pitäisi olla ruutia varastossa, koska tästä voi seurata hyviä ostopaikkoja mikäli kurssiromahdus seuraa tästä.

Kuukausikatsaus tammikuu

 

	2020		2019
APLE	$2,00	CINF	$ 2,12
CINF	$2,24	ITW	$ 9,00
CPLG	$2,60	MO	$ 48,80
CLDT	$0,99	O	$ 0,88
EPR	$0,38	PM	$ 39,90
GOOD	$0,63		$ 100,70
HT	$3,64
HST	$3,00
ITW	$9,63
JPM	$0,90
MO	$52,08
O	$1,14
PK	$3,85
PM	$42,12
SOHO	$2,34
	$127,53

Noniin, jälleen vuoden ensimmäinen kuukausi takana ja helmikuukin lähestyy loppua. 

Tammikuussa osinkoja tuli ihan mukavasti ja vuodentakaiseen tulokseen kasvua tuli melkein 27%. Tammikuun maksajissa näkyy vuoden lopulla tehdyt ostot REIT-yhtiöihin. Viime vuonna osinkoja maksoi viisi yhtiötä ja tänä vuonna maksajia oli yhteensä 15 kappaletta. Tietysti määrät per yhtiö eivät ole kovin suuria, mutta pienistä puroista kasvaa suuri virta. Reiteillä tavoittelen suurempaa kassavirtaa, enkä odottele suuria arvonnousuja. Tosin hotellisektori on ottanut jonkin verran osumaa mm. Airbnb pelon vuoksi. Tammikuun suurimmat osingonmaksajat olivat tänäkin vuonna MO ja PM. Tästä on hyvä jatkaa kohti tulevaa osinkokevättä!